Om oss
Likviditetsrisk
Likviditetsrisk
Definition av likviditetsrisk
Styrelsen i Indecap har definierat likviditetsrisk som risken för att bolaget inte kan fullgöra sina betalningsförpliktelser i rätt tid till följd av brist på tillgängliga likvida medel, eller att betalningsåtaganden endast kan fullgöras genom åtgärder som medför väsentligt ökade kostnader eller försämrade villkor, såsom kostsam upplåning eller avyttring av tillgångar under ogynnsamma marknadsförhållanden.
Styrning och ansvar
Styrelsen har det övergripande ansvaret för att Indecaps finansiella risker, inklusive likviditetsrisker, identifieras, mäts, hanteras, kontrolleras och följs upp på ett ändamålsenligt sätt.
Styrelsen fastställer årligen bolagets riskpolicy samt riskaptit och risktolerans avseende likviditetsrisker. Vidare beslutar styrelsen om bolagets likviditets‑ och finansieringsstrategi.
Verkställande direktör ansvarar för att styrelsens riktlinjer implementeras i verksamheten samt för att löpande följa och rapportera bolagets likviditetssituation till styrelsen. Den operativa hanteringen av likviditetsrisker sköts inom ekonomifunktionen.
Bolagets riskkontrollfunktion ansvarar för oberoende uppföljning och kontroll av likviditetsrisker samt rapporterar regelbundet till ledning och styrelse.
Likviditetsstrategi
Indecaps likviditetsstrategi syftar till att säkerställa en stabil och långsiktigt hållbar finansiering. Finansieringen ska vara väl avvägd i förhållande till verksamhetens behov och präglas av stabilitet och god motståndskraft vid perioder av stress.
Bolaget ska alltid ha tillräcklig likviditet för att kunna bedriva verksamheten även under ett stressat scenario. Likviditetsstyrningen utgår från framåtblickande analyser och stresstester som syftar till att säkerställa handlingsutrymme vid försämrade marknadsförhållanden eller tillfälliga intäktsbortfall.
Likviditetsreserv
Indecap AB innehar en likviditetsreserv bestående av högkvalitativa och tillgängliga likvida tillgångar som syftar till att säkerställa bolagets kortsiktiga betalningsförmåga vid störningar eller försämrad tillgång till normala finansieringskällor.
Utformning och värdering av likviditetsreserven sker i enlighet med tillämpligt EU‑regelverk för värdepappersbolag. För Indecap AB innebär detta att likviditetsreservens sammansättning och värdering följer bestämmelserna i artikel 43 i Värdepappersförordningen (EU) 2019/2033 (IFR), inklusive tillämpning av relevanta principer för klassificering och värdering av likvida tillgångar.
Likviditetsreserven består av tillgångar som är lätt realiserbara och kan omvandlas till likviditet till förutsägbara värden även under stressade marknadsförhållanden.
Beredskapsplan och stresstestning
Indecap har fastställt en beredskapsplan för hantering av likviditetsrisker. Planen beskriver möjliga händelser som kan påverka likviditeten negativt samt de åtgärder som kan vidtas för att stärka likviditetssituationen vid behov.
Bolaget genomför regelbundna stresstester och scenarioanalyser av såväl kapital‑ som likviditetssituationen. Resultatet används för att utvärdera bolagets motståndskraft och som underlag för justering av strategier, limiter och interna riktlinjer.
Uppföljning och rapportering
Indecaps likviditet följs upp löpande och rapporteras regelbundet till ledning och styrelse som en integrerad del av bolagets riskhantering och finansiella styrning. Rapportering sker både på operativ nivå och i strukturerad form inom ramen för bolagets interna rapportering och regulatoriska uppföljning.